CoinShares se prepara para salir a bolsa en EE. UU. mediante una fusión SPAC de 1.2 billones de dólares con Vine Hill, que cotiza en Nasdaq

El gestor europeo de criptoactivos CoinShares, que administra alrededor de 10 billions de dólares en activos bajo gestión (AUM), saldrá a bolsa en Estados Unidos mediante una fusión con la compañía de adquisición con propósito especial (SPAC) Vine Hill, que cotiza en Nasdaq.

La transacción valora a CoinShares en 1.2 billions de dólares antes de la inversión, sobre una base pro-forma, respaldada por un inversor institucional fundamental que se compromete a invertir 50 millones de dólares en acciones ordinarias, según indicó la empresa en un comunicado el lunes.

El acuerdo posicionará a CoinShares como uno de los mayores gestores de activos digitales que cotizan en bolsa, ubicándose entre los cuatro primeros a nivel mundial por AUM de productos cotizados en bolsa de criptomonedas, junto a BlackRock, Fidelity y Grayscale, y primero en Europa con una cuota de mercado del 34%.

La empresa señaló que la transacción impulsará la expansión internacional estratégica de CoinShares y permitirá a los inversores estadounidenses participar de manera más directa en su crecimiento global.

CoinShares tiene su sede en la Dependencia de la Corona Británica de Jersey, pero actualmente cotiza en Nasdaq Estocolmo en Suecia. CoinShares confirmó previamente que se estaba preparando para cotizar en Estados Unidos, con el objetivo de aprovechar valoraciones más altas y un entorno regulatorio favorable para desbloquear su próxima fase de crecimiento.

"Esta transacción representa mucho más que un cambio de lugar de cotización de Suecia a Estados Unidos", dijo Jean-Marie Mognetti, CEO y cofundador de CoinShares. "Señala una transición estratégica para CoinShares, acelerando nuestra ambición de liderazgo global, apoyados por vientos regulatorios favorables. El caso de los activos digitales como clase de inversión y blockchain como tecnología transformadora ha llegado a un punto de inflexión decisivo y ya no puede ser ignorado. No hay vuelta atrás".

"CoinShares ejemplifica todo lo que buscamos en una inversión de alto valor: liderazgo de mercado, un modelo de negocio probado y escalable, un mercado direccionable masivo y en expansión y un equipo con la capacidad demostrada de ejecutar", añadió Nicholas Petruska, CEO de Vine Hill.

Al cierre, los titulares de valores de CoinShares y Vine Hill intercambiarán sus valores por acciones de la nueva Odysseus Holdings Limited. Los consejos de administración de CoinShares y Vine Hill han aprobado por unanimidad la combinación de negocios, que se espera cerrar antes de finales del cuarto trimestre, pendiente de la aprobación de los accionistas y reguladores, junto con otras condiciones habituales.

Crecimiento significativo antes de la expansión en EE.UU.

La medida llega en un periodo de crecimiento significativo para la empresa, que ha más que triplicado su AUM en los últimos dos años, impulsada por fuertes entradas de capital, precios favorables de los activos digitales y exitosos lanzamientos de nuevos productos.

El mes pasado, CoinShares registró un beneficio neto de 32.4 millones de dólares en el segundo trimestre, ya que el aumento de los precios de las criptomonedas impulsó entradas récord en sus productos cotizados en bolsa respaldados físicamente.

Estas entradas fueron respaldadas por la marca Valkyrie ETFs, incluidos sus productos de Bitcoin y Ethereum, que pasaron oficialmente a la marca unificada CoinShares tras su adquisición previa.

Los ingresos por staking de Ethereum de CoinShares y su estrategia de tesorería en criptomonedas también contribuyeron a un trimestre sólido.