Jedno zdanie Trumpa wywołuje eksplozję na światowych rynkach! Rynek obstawia zawieszenie broni na Bliskim Wschodzie: cena ropy spadła w maju o 17%, amerykańskie akcje osiągnęły nowe rekordy, bitcoin przebił 74 000 dolarów, dolar osłabł poniżej 99

Globalne rynki finansowe w ostatnim dniu handlu w maju były świadkami historycznego wydarzenia. Prezydent USA Trump w piątek (29 maja) zapowiedział, że uda się do Białego Domu do pokoju sytuacyjnego (Situation Room), aby podjąć „ostateczną decyzję” dotyczącą potencjalnej umowy między USA a Iranem. Wraz z oczekiwaniami rynku na osiągnięcie porozumienia między USA a Iranem, przywróceniem normalnej żeglugi przez Cieśninę Ormuz i dalszym łagodzeniem sytuacji na Bliskim Wschodzie, ceny głównych światowych aktywów szybko zareagowały: międzynarodowe ceny ropy gwałtownie spadły, trzy główne indeksy giełdowe USA ustanowiły nowe historyczne rekordy, popyt na dolara jako aktywo bezpieczne osłabł, a bitcoin ponownie podjął próbę zdobycia bariery 74 000 dolarów.

Analitycy rynku powszechnie uważają, że jeśli umowa zostanie ostatecznie zatwierdzona przez Trumpa, wielomiesięczne ryzyko geopolityczne na Bliskim Wschodzie może ulec tymczasowemu złagodzeniu, a globalni inwestorzy ponownie skoncentrują swoją uwagę na wzroście gospodarczym, zyskach przedsiębiorstw oraz na nowej fali cyklu inwestycyjnego napędzanego przez sztuczną inteligencję.

Umowa USA-Iran wchodzi w końcową fazę, Trump podejmie ostateczną decyzję

Trump w piątek rano opublikował na platformie Truth Social, że natychmiast uda się do Białego Domu do pokoju sytuacyjnego, aby podjąć ostateczną decyzję w sprawie umowy.

(Źródło: Truth Social)

Z informacji przekazanych wcześniej przez amerykańskich urzędników mediom wynika, że negocjatorzy USA i Iranu osiągnęli zasadniczą zgodę co do 60-dniowego memorandum porozumienia (MOU). Umowa ma na celu przedłużenie obecnych warunków zawieszenia broni i stworzenie podstaw do dalszych rozmów na temat problemu nuklearnego Iranu. Jednak, umowa musi zostać ostatecznie zatwierdzona przez samego Trumpa, aby stała się oficjalna.

Jednocześnie Trump otwarcie przedstawił kluczowe żądania USA. Stwierdził, że Iran musi zobowiązać się, że nigdy nie rozwinie broni nuklearnej, natychmiast otworzyć Cieśninę Ormuz i umożliwić swobodną dwukierunkową żeglugę globalnym statkom, bez pobierania jakichkolwiek opłat za przejście. Ponadto, Iran ma usunąć wszelkie możliwe miny morskie z cieśniny i pozwolić USA na obsługę i zniszczenie pozostałych zapasów wzbogaconego uranu po wcześniejszych atakach.

Ten istotny przełom geopolityczny natychmiast wywołał eksplozję na globalnym rynku kapitałowym: surowce, akcje, waluty oraz kryptowaluty, wszystkie aktywa doświadczyły dramatycznej „niespodziewanej rewolucji”.

Jednak, według najnowszych doniesień irańskich mediów Fars News, osoby wtajemniczone odrzuciły najnowsze doniesienia prezydenta USA Trumpa dotyczące możliwego porozumienia z Iranem, twierdząc, że jego wypowiedzi zawierają „elementy prawdy i fałszu” i mają na celu stworzenie „fałszywego zwycięstwa”, które nie istnieje. Według tych źródeł, obecnie praktycznie wszyscy już widzą, że wypowiedzi Trumpa są bezpodstawne i nie mają wiarygodnych podstaw.

Raport informuje, że tekst umowy oparty o „wzajemne zobowiązania” jest obecnie na końcowym etapie zatwierdzania w Iranie i nie została podjęta ostateczna decyzja. W ostrej kontrze do tego Trump publicznie przedstawia szereg stwierdzeń niezgodnych z tekstem umowy, jednocześnie twierdząc, że natychmiast zniesie blokadę.

Osoby poinformowane zauważają, że Trump przekręca kluczowe treści umowy. Po pierwsze, Trump twierdzi, że Iran musi otworzyć Cieśninę Ormuz bez pobierania opłat, choć w tekście umowy nie ma takiego zapisu. Stanowisko Iranu jest takie, że po zniesieniu blokady, kraj otworzy cieśninę zgodnie z własnymi ustaleniami, które mogą obejmować monitoring statków, kontrole, świadczenie usług oraz zapewnienie bezpieczeństwa.

Po drugie, Trump twierdzi, że Iran usunie lub zniszczy swoje materiały nuklearne. Według osób wiarygodnych, memorandum porozumienia nie zawiera takiego zapisu, a te stwierdzenie Trumpa jest „całkowicie bezpodstawne”.

Raport wspomina też, że Trump celowo pominął kilka kluczowych zapisów umowy. Najważniejszy z nich to natychmiastowe odmrożenie i wypłata Iranowi 12 miliardów dolarów zamrożonych aktywów. Zgodnie z tekstem umowy, te środki muszą zostać przekazane jako pierwsze, ponieważ Iran nie przystąpi do dalszych rozmów, jeśli USA nie wywiąże się z tego zobowiązania; w przypadku niedotrzymania tego warunku, zostanie to uznane za złamanie porozumienia.

Umowa dotyczy też pełnego zawieszenia broni w Libanie. Osoby poinformowane twierdzą, że dopiero po rozwiązaniu tych kwestii Iran wejdzie w dalsze rozmowy na temat zniesienia sankcji oraz problemu nuklearnego, ale tylko w granicach swoich „czerwonych linii”.

Jednocześnie irańscy urzędnicy podkreślają, że każda ostateczna umowa musi opierać się na zasadach Islamskiej Republiki Iranu i jej „czerwonych liniach”, oraz być osadzona w polityce całkowitej nieufności wobec USA. Mechanizm umowy musi również gwarantować natychmiastową wzajemną reakcję w przypadku złamania zobowiązań przez którąkolwiek ze stron.

Rynek ropy: Trzy dni gwałtownego spadku, miesięczna przecena sięga 17%

Pod wpływem perspektywy porozumienia pokojowego na Bliskim Wschodzie, globalna „premia wojenna” na rynku energii jest gwałtownie likwidowana.

Międzynarodowe ceny ropy gwałtownie spadły: w trakcie sesji USA, cena futures na ropę West Texas Intermediate (WTI) spadła o ponad 2% i obecnie handlowana jest nieco powyżej 86 dolarów za baryłkę; międzynarodowy benchmark Brent również zalicza trzeci z rzędu dzień spadków, z dzienną przeceną ponad 2%, do 91,61 dolarów za baryłkę.

(Źródło: FX168)

Nastroje niedźwiedzie na maj: Z powodu silnych oczekiwań dotyczących pełnego odblokowania żeglugi między USA a Iranem, cena międzynarodowej ropy w maju spadła już o ponad 17%, a Brent zalicza drugi z rzędu tydzień głębokich spadków, co najmniej 8%.

Analitycy zwracają uwagę, że Cieśnina Ormuz — najważniejsze światowe wąskie gardło energetyczne — jeśli jej zakaz zostanie oficjalnie zniesiony, alarm dotyczący przerw w dostawach ropy zostanie definitywnie wyłączony, co znacząco obniża długoterminowe oczekiwania inflacyjne na rynku.

Rynek akcji: Trzy główne indeksy ustanawiają nowe rekordy historyczne, Dell wzrost 29% rozpala szaleństwo AI

W przeciwieństwie do słabego rynku ropy, amerykańska giełda w piątek odnotowała spektakularne „majowe koronowanie”: trzy główne indeksy w trakcie dnia osiągnęły nowe rekordy historyczne.

Indeksy na silnym plusie: Nasdaq Composite oraz S&P 500 wzrosły w ciągu dnia o 0,4%, a Dow Jones Industrial Average na krótko wzrósł o 373 punkty (około 0,7%). Miesięcznie, Nasdaq zanotował imponujący wzrost 8% w maju, S&P 500 zyskał 5%, a Dow Jones osiągnął wzrost międzymiesięczny o 2%.

(Źródło: FX168)

Dell wznosi mit AI: gigant komputerowy Dell Technologies był dziś najjaśniejszą gwiazdą w USA, bo zarówno przychody, jak i zyski w pierwszym kwartale znacznie przekroczyły oczekiwania Wall Street, a roczna prognoza została znacząco podniesiona, co w piątek przełożyło się na spektakularny wzrost kursu akcji o 29%.

Branża half-conductorów w centrum uwagi: dzięki szerokiemu zapotrzebowaniu na infrastrukturę AI, Micron Technology i Qualcomm w piątek odnotowały wzrost o odpowiednio 4% i 3%. Pomimo znacznych wahań w maju, ich miesięczne rezultaty są imponujące: Micron zyskał w maju aż 86%, a Qualcomm 40%.

Szef wealth management XFUNDs David Nicholas podsumował: „Dell stał się obecnie ‘plakatem’ dywidendy z AI. Główna linia inwestycji ewoluowała z wczesnych chipów obliczeniowych i pamięci do pełnego ekosystemu infrastruktury AI”.

Rynek walut: Aktywa bezpieczne tracą ostrość, eksplozja inflacji w USA rodzi przewidywanie, że Fed utrzyma stopy

Na rynku walut, w związku ze spadkiem napięcia geopolitycznego, klasycznie bezpieczny indeks dolara w piątek charakteryzował się niewielkimi wahaniami, ale trend tygodniowy wskazuje na słabość.

Dolar zakończył pasmo zwycięstw: Wraz z pojawieniem się promienia pokoju między USA a Iranem, dolar, który dotąd czerpał korzyści z geopolitycznych napięć, zaczął słabnąć. Indeks dolara (DXY) oscyluje w pobliżu poziomu 99, a tygodniowy spadek może wynieść 0,3%, kończąc dwutygodniową serię wzrostów.

(Źródło: FX168)

Zmienność walut poza dolarem: euro względem dolara pozostaje niemal stabilne na poziomie 1,1643; funt spadał o 0,2% do poziomu 1,3418; nowozelandzki dolar wzrósł o 0,4% do 0,5963, osiągając najwyższy poziom od ponad dwóch tygodni, głównie dzięki zapowiedziom tamtejszego banku centralnego o szybszych i bardziej agresywnych podwyżkach stóp.

Dane inflacyjne stabilizują wysokie stopy procentowe: Wart odnotowania jest fakt, że dane z czwartku wykazały, iż w związku z gwałtownym wzrostem kosztów energii wywołanych konfliktami, amerykańska inflacja w kwietniu osiągnęła najszybsze tempo wzrostu od trzech lat. Starszy analityk Danske Bank zauważył, że choć krótkoterminowe rozwiązania geopolityczne mogą osłabić dolara, ze względu na silny rynek pracy w USA, potencjalną presję inflacyjną wynikającą z AI oraz ekspansywną politykę fiskalną, dolar powinien utrzymać strategiczną siłę względem euro i innych głównych walut w dłuższym okresie. Ekonomiści są przekonani, że Fed przez długi czas będzie utrzymywać stopy procentowe na wysokim poziomie.

Kryptowaluty: Bitcoin atakuje 74 000, a jego cechy „cyfrowego złota” wywołują debatę na Wall Street

Wraz z ogólną poprawą nastrojów w ryzykownych aktywach, rynek kryptowalut w piątek wzrósł o 1,2%, a łączna wartość rynkowa wróciła do poziomu 2,56 biliona dolarów.

Wszystkie główne kryptowaluty mocno odbiły:

Bitcoin (BTC): Po opublikowaniu przez Trumpa wpisu o „tajnym spotkaniu w pokoju sytuacyjnym”, bitcoin gwałtownie wzrósł do 74 455 dolarów, z dziennym wzrostem ponad 0,8%, ponownie stał się najpopularniejszym tematem na platformach społecznościowych.

(Źródło: FX168)

Ethereum i Solana (ETH &SOL): Dwie główne publiczne sieci blockchain były jeszcze bardziej agresywne, obie przewyższyły bitcoin. Ethereum (ETH) wzrosło o 2,2%, przekraczając barierę 2 000 dolarów; Solana (SOL) silnie odbiła, zyskując 2% i osiągając 82 dolary.

„Cyfrowe złoto” czy „aktywa ryzyka”? : Bloomberg — doświadczony analityk branżowy Eric Balchunas zauważa, że jednym z zaskakujących efektów konfliktu USA-Iran jest zwiększająca się zbieżność w zmienności i korelacji między BlackRock ETF na bitcoin na rynku spot (IBIT) i SPDR ETF na złoto (GLD). W piątek GLD wzrósł również o 1,45%.

Starszy menedżer ETF ujawnił mediom, że obecnie czołowe instytucje inwestycyjne z Wall Street oraz doradcy ds. prywatnego majątku już nie postrzegają kryptowaluty wyłącznie jako „wysoko elastyczną alternatywę dla akcji”, lecz coraz bardziej jako alternatywne bezpieczne aktywa zbliżone do złota fizycznego. Inwestorzy indywidualni powszechnie przewidują, że po pełnym odblokowaniu Bliskiego Wschodu i spadku inflacji, wraz z kontynuacją wzrostów na amerykańskiej giełdzie, aktywa zdecentralizowane otworzą drogę do nowych historycznych szczytów.