Informe diario de Bitget UEX｜Riesgo arancelario resurge; Preocupaciones por IA aumentan; Metales preciosos se disparan (24 de febrero de 2026)

I. Noticias Destacadas

Movimientos de la Reserva Federal

El gobernador de la Fed, Waller, ajusta ligeramente su postura dovish

• Christopher Waller, gobernador de la Reserva Federal, señaló que los datos económicos estadounidenses muestran contradicciones evidentes, corrigiendo ligeramente su postura dovish previamente contraria a los recortes de tasas.
• El empleo no agrícola de enero superó ampliamente las expectativas; en los últimos seis meses votó dos veces en contra de los recortes de tasas. Si los datos de empleo de febrero mantienen su buen desempeño, apoyará pausar los recortes. Impacto en el mercado: aumenta la incertidumbre sobre la trayectoria de recortes de tasas, lo que podría respaldar al dólar a corto plazo pero agravar la volatilidad de las acciones; los inversores deben prestar atención a la verificación de los próximos datos laborales.

Materias primas internacionales

Los precios de los metales preciosos superan niveles clave

• El oro al contado superó los 5,200 dólares/onza, mientras que la plata al contado alcanzó los 89 dólares/onza, fortaleciendo al sector de metales preciosos en general.
• UBS prevé dos recortes de tasas por parte de la Fed antes de finales de septiembre; junto con el riesgo geopolítico y la escasez de suministro, el precio del oro podría alcanzar los 6,200 dólares a mediados de año. Impacto en el mercado: la incertidumbre arancelaria y la demanda de refugio seguro actúan en conjunto, convirtiendo a los metales preciosos en la herramienta principal de cobertura ante la inflación y los riesgos de política para los inversores.

Política macroeconómica

Trump intensifica la amenaza arancelaria y reaviva las tensiones comerciales

• Trump advirtió que cualquier país que "juegue sucio" en los acuerdos comerciales enfrentará aranceles más altos, y está considerando imponer aranceles de seguridad nacional a seis grandes industrias como baterías y hierro fundido. El nuevo arancel global del 15% entra en vigor hoy.
• La Unión Europea suspendió la votación para aprobar el acuerdo comercial entre EE.UU. y Europa; los demócratas presentaron un proyecto de ley para devolver los ingresos arancelarios; Trump emitió señales de distensión con Irán, prefiriendo un acuerdo antes que un conflicto.
• Dinámica adicional: el "Comité de Paz" de Trump explora lanzar una stablecoin vinculada al dólar para Gaza y así reconstruir la economía. Impacto en el mercado: el panorama comercial global se complica, las empresas sienten presión por costos y ajustes en la cadena de suministro, y los activos de riesgo enfrentan presión a corto plazo.

II. Resumen del Mercado

Desempeño de materias primas y divisas

• Oro al contado: cayó levemente un 0.01%, manteniéndose por encima de los 5,200 dólares
• Plata al contado: cayó alrededor de un 0.71%, llegando a 87.65 dólares
• WTI petróleo crudo: bajó un 0.1% a 71.04 dólares 
• Índice del dólar: cayó levemente un 0.03% a 97.7 

Desempeño de criptomonedas

• BTC: cayó un 3.22%, retrocediendo para probar el soporte en 63,891 dólares
• ETH: cayó un 3.93%, siguiendo el retroceso de los activos de riesgo hasta cerca de 1,837 dólares
• Capitalización total de criptomonedas: cayó alrededor de un 2.4% a 2.31 billones de dólares, con predominio del sentimiento de aversión al riesgo
• Situación de liquidaciones: en 24 horas, liquidaciones largas por 514 millones de dólares; el total de liquidaciones supera los 611 millones de dólares

Desempeño de los índices bursátiles estadounidenses

• Dow Jones: cayó un 1.66% lastrado por la fuerte caída de IBM
• S&P 500: cayó un 1.04% afectado por el doble impacto de aranceles y la IA
• Nasdaq: cayó un 1.13%, con el sector tecnológico como mayor lastre

Movimientos de gigantes tecnológicos

• Apple (AAPL): subió un 0.6% ante el inminente lanzamiento de nuevos productos
• Microsoft (MSFT): cayó más de un 3.2% por el pánico alrededor de la IA
• Google (GOOG): cayó más de un 1.1% en el ajuste general del sector tecnológico
• Amazon (AMZN): cayó más de un 2.3% por presión arancelaria y competitiva
• Meta (META): cayó más de un 2% siguiendo al sector
• NVIDIA (NVDA): subió un 0.91% impulsada por expectativas de envíos
• Tesla (TSLA): cayó más de un 3% debido a la disminución del apetito por el riesgo en el mercado

Razón principal: el resurgimiento del riesgo arancelario, junto con el informe “Crisis inteligente 2028” de Citrini y el impacto de la herramienta Anthropic COBOL, desencadenaron ventas de pánico en los sectores relacionados con IA.

Observación de movimientos sectoriales

Sector de minería de oro subió más del 6%

• Acciones representativas: Kinross Gold (KGC) subió más del 6%, AngloGold Ashanti (AU) también subió más del 6%
• Factores impulsores: el fuerte aumento del precio del oro y la entrada concentrada de capital de refugio

Sector de pagos y fintech cayó más del 5%

• Acciones representativas: American Express (AXP) cayó más del 7%, Visa y Mastercard registraron su mayor caída diaria reciente
• Factores impulsores: preocupación por el reemplazo masivo de empleos de oficina por la IA

Sector de fármacos para adelgazar mostró una marcada divergencia

• Acciones representativas: Novo Nordisk (NVO) cayó un 16.43%, Eli Lilly (LLY) subió un 4.86%
• Factores impulsores: CagriSema no alcanzó el criterio de no inferioridad en los ensayos clínicos, lo que resalta la ventaja competitiva de Eli Lilly

III. Análisis en Profundidad de Acciones

1. IBM Corp - El impacto de herramientas de IA en su negocio principal heredado

Resumen del evento: Anthropic anunció que su herramienta de programación de IA puede modernizar el lenguaje COBOL, lo que amenaza directamente el negocio principal de mainframes de IBM y provocó una caída de más del 13% en sus acciones el lunes. Análisis de mercado: las instituciones consideran que la IA acelera el reemplazo de sistemas tradicionales, lo que supone un doloroso proceso de transformación para IBM. Sugerencia de inversión: las empresas tecnológicas heredadas deben acelerar la integración de IA para no ser superadas por nuevos actores; se recomienda seguimiento continuo de sus avances en la nube y la IA.

2. Hims & Hers Health - Guía para el Q1 por debajo de las expectativas

Resumen del evento: HIMS reportó ingresos en el Q4 2025 de 617.8 millones de dólares, un aumento interanual del 28%; los ingresos anuales crecieron un 59% a 2,347.6 millones. Sin embargo, el EPS ajustado de 0.08 dólares no alcanzó el nivel del año anterior y la guía de ingresos para el Q1 resultó decepcionante, cayendo más del 8% en el aftermarket. Análisis de mercado: los analistas señalan señales de desaceleración en el crecimiento de la telemedicina. Sugerencia de inversión: la tendencia a largo plazo de la salud digital se mantiene, pero a corto plazo se recomienda precaución ante riesgos en la guía, con oportunidades de posicionamiento si hay corrección de valuación.

3. Novo Nordisk - Fracaso en ensayos clínicos de la próxima generación de fármacos para adelgazar

Resumen del evento: el nuevo producto CagriSema de NVO no logró el criterio principal de no inferioridad frente al tirzepatide de Eli Lilly en pérdida de peso, provocando una caída del 16.43% en sus acciones; Eli Lilly subió casi un 5% en dirección contraria. Análisis de mercado: se refuerza la posición de liderazgo de Eli Lilly en el tratamiento de la obesidad. Sugerencia de inversión: la competencia en el sector de fármacos para adelgazar es feroz; se recomienda priorizar empresas con mejores datos clínicos; NVO debe acelerar el desarrollo de nuevas líneas para afrontar la presión.

4. PayPal Holdings - Rumores de adquisición ofrecen soporte de valoración

Resumen del evento: tras caer alrededor de un 46% en el último año, PayPal atrajo el interés de compradores potenciales, incluidos grandes competidores que consideran una adquisición total. Tras activar el "circuit breaker", subió más de un 5% y su capitalización de mercado es de unos 38,400 millones de dólares. Análisis de mercado: las instituciones ven las posibles M&A como un catalizador clave para revalorizar la acción. Sugerencia de inversión: los gigantes de pagos presentan valoraciones bajas actualmente, lo que podría abrir oportunidades de compra táctica; la tendencia de pagos digitales a largo plazo sigue firme.

5. ASML Holding - Avance significativo en tecnología de litografía ultravioleta extrema

Resumen del evento: la potencia de la fuente de luz EUV de ASML podría aumentar de 600 a 1,000 vatios, elevando la capacidad de procesamiento de EUV de 220 a 330 obleas por hora antes de 2030. Análisis de mercado: esto refuerza su posición de monopolio en litografía de alta gama, beneficiando la expansión de capacidad de semiconductores impulsada por la IA. Sugerencia de inversión: la demanda de computación impulsada por IA sigue en auge; los líderes en equipos de semiconductores tienen alto potencial de crecimiento a largo plazo y son aptos para inversiones a medio y largo plazo.

IV. Actualizaciones de Proyectos de Criptomonedas

1. Vitalik Buterin, fundador de Ethereum, vendió más de 8,800 ETH en febrero.
2. En las últimas 24 horas, se liquidaron posiciones largas de Bitcoin por más de 210 millones de dólares, exponiendo el riesgo de alto apalancamiento.
3. El monto total de liquidaciones en el mercado cripto superó los 500 millones de dólares, con predominio de posiciones largas.
4. El precio de Ethereum cayó junto a otros activos de riesgo hasta cerca de 1,900 dólares.
5. Bitcoin prueba el soporte clave de 65,000 dólares, y aumenta el sentimiento de pánico en el mercado.

V. Calendario de Mercados de Hoy

Horarios de publicación de datos

Próximos eventos importantes

• Discurso sobre el Estado de la Unión de Trump: todo el día de hoy – enfoque en políticas comerciales, situación de Irán y señales sobre planes de ahorro para la jubilación
• Nuevos aranceles del 15% en vigor: esta madrugada – impacto sobre la cadena de suministro global
• Junta de accionistas de Apple: hoy – expectativas sobre nuevos lanzamientos de productos y estrategia de IA

Punto de vista del Instituto de Investigación de Bitget:
La incertidumbre arancelaria y las “historias de terror” de la IA a corto plazo reprimen el apetito por el riesgo; las acciones estadounidenses retrocedieron en bloque el lunes, con el Dow Jones cayendo un 1.66% y los sectores tecnológico y financiero bajo mayor presión. Los metales preciosos fueron los grandes ganadores, con el oro superando los 5,200 dólares y la plata subiendo un 6%, mostrando un rápido cambio hacia refugios seguros. El petróleo retrocedió levemente, el índice del dólar cayó ligeramente y el mercado cripto también ajustó, con liquidaciones largas por más de 500 millones. Analistas de bancos de inversión reconocidos creen que los aranceles son más ruido a corto plazo y que la lógica de aumento de productividad de la IA a largo plazo permanece intacta; los datos de la Fed y el discurso de Trump serán puntos clave de observación hoy. Se recomienda a los inversores mantener disciplina en sus posiciones durante la volatilidad, priorizar metales preciosos y activos tecnológicos de calidad, y aprovechar oportunidades de largo plazo en caídas.

Descargo de responsabilidad: El contenido anterior ha sido recopilado por búsqueda AI y verificado manualmente solo para su publicación; no constituye ninguna recomendación de inversión.