Metaverse Convergence（META）のニュース

アンバニ傘下のJioによる32億ドル規模のインド初公開株式（IPO）が投資家を引き付け、最終日に申込数が急増

CoreWeaveの資金調達ギャップはどれくらい大きい？Goldman Sachs：230億だけ、買い入れ！Bernstein：760億、危険！

バーンスタインは、ゴールドマン・サックスのモデルに楽観的な仮定が存在すると指摘していますが、ゴールドマン・サックス自身のキャッシュフロー表では、今後2年間で新たに466億ドルの債務が発生すると示されており、これは見出しで書かれている230億ドルの2倍になります。さらに重要なのは、ゴールドマン・サックスがCoreWeaveの1％以上の株式を保有し、その引受業者も務めていることです。現在、CoreWeaveの無担保債券利回りは15％に達しており、最初のDDTL返済期はまさにこの時期に到来しています。損失は2029年まで続く見込みです。

META：キャッシュフローがマイナスになった後、AIの成長はどのように評価されるのか？

Meta（META.US）のキャッシュフローが初めてマイナスに、AI資金調達の不安が市場再評価を引き起こす

Metaの自由キャッシュフローがプラスからマイナスに転じ、資本支出の指針や無投票権株式計画が重なり、AI産業チェーンの資金調達のボトルネックに対する市場の懸念を引き起こしている。NvidiaとBernsteinの見解は対立しており、設備関連株が影響を受け、核心の対立点は需要から資金供給へと移っている。

AIが崩壊し、フランスが爆発した。ゴールドマン・サックスは「ヘッジ戦略」を推奨：円に注目！

ゴールドマンサックスのFICCチームは、AIバリュエーションの崩壊、フランス国債危機、円の過小評価という3つの主軸を同じマクロストーリーに織り込みました。アメリカ例外論が崩れ、資本が戻りつつあるという内容です。その核心となる結論は、「円は40%過小評価されており、2年物のインプライド・ボラティリティは9.9にとどまり、20年平均を大きく下回っている。これは、歴史的にほぼ最安値の価格で、バリュエーションが最もずれている通貨のプロテクションを購入できることを意味する」です。AIの下落、米国債利回りの低下、ドル円の軟化という相関関係がすでにできている中、円を保有することこそが、今最もコストの安い分散化手段だとしています。

DoubleLine Capital：大規模な借入と需要の低迷が引き続き圧力となり、米国長期国債に対して依然として弱気の見方を維持

ダブルラインキャピタル副最高投資責任者のジェフ・シャーマンは、依然として長期米国債に対して弱気の見方を示しており、政府の大規模な借り入れと需要の低迷が米国債市場に引き続き圧力をかけると考えています。

AI資金調達への懸念が再燃、中東情勢の緊張も高まる中、ナスダックは6月以来最大の一日下落を記録、国際原油価格が急騰

米国株式市場は木曜日に大半が下落し、人工知能（AI）分野での巨額な資本支出と資金調達の圧力が再び投資家の懸念を呼び起こし、テクノロジー株は大規模な売りに見舞われました。

OpenAIは1.25兆ドルの評価額で300億ドルの資金調達を完了する予定、アラブ首長国連邦がリード投資者

OpenAIは最高300億ドルの資金調達をほぼ完了しており、事前評価額は1.25兆ドルに達しています。このラウンドはアラブ首長国連邦（UAE）の投資家とCoatueが共同リードしています。OpenAIは来週末までに資金調達を完了する計画で、同時にUAEから追加の計算能力を獲得するビジネス契約について交渉しています。この資金調達はIPO前の移行策と位置付けられており、ニュースが発表された際、米国のテック株は全般的に下落し、Big Seven Indexは2.80%下落しました。

ナスダックは2.6％下落し、NvidiaとMetaが大きく下落した。

更新版 2-Meta株価が下落、信用保険は過去最高を記録、AIへの支出が投資家の懸念を引き起こす

AI取引が相次いで大打撃！取引中に半導体指数が6％超下落、Metaが7％超下落、光通信など産業チェーン全体が崩壊

Metaの設備投資が増加し、8兆2500億ドルの将来支出コミットメントが資金調達への懸念を引き起こしています。Lam Researchは供給制約に直面し、半導体製造装置株の成長見通しが再評価されています。サウジアラビアへの攻撃によりブレント原油価格が1バレル110ドルを突破し、インフレとリスク回避プレッシャーが強まり、今後の投資コストが上昇しバリュエーション余地が圧縮される可能性があります。チップ設計・製造・装置およびメモリー関連株は全面的に売り圧力を受け、取引時間中にLam Researchは10％超下落、Marvellは約9％、AMDは8％下落しました。光通信やAIインフラ関連銘柄も大きく下落し、取引時間中にCoherentは10％超下落、CoreWeaveは約9％、Dellは約8％、SanDiskは約7％下落しました。

米国株式市場の動向｜大型テクノロジー株が軒並み下落、SpaceX(SPCX.US)は5%以上下落

ナスダック総合指数の下落幅が2％に拡大し、時価総額トップ10のテック企業はすべて影響を受けています。

米国株式の異動｜信用リスク指標が記録を更新、Meta(META.US)が5%以上下落

最新版 1-Metaの株価が下落、投資家はMuseの成長と増大する人工知能コストの間でバランスを取っている

AIインフラの「資金消耗」が信用面に継続的な影響を与える！Meta(META.US)の信用リスク指標が記録を更新、Microsoft、Oracle、BroadcomのCDSも同時に上昇

ナスダックは1.55%安で寄り付く、Metaは4%以上下落

Metaの信用リスクが過去最高となり、債券価格が下落しました

Metaの将来支出コミットメントが8,250億ドルに急増、信用リスク指標が過去最高を記録

Metaは9月末時点で、将来の支出コミットメントが約8,250億ドルに達したことを明らかにしました。これは7月の7,000億ドルから大幅な増加となり、データセンターの賃貸契約が3,557億ドル、クラウドコンピューティングなどの契約が4,545億ドルを含んでいます。Metaの5年物CDS価格は約119.3ベーシスポイントまで上昇し、上場以来最高となりました。また、Metaの債券は米国債に比べて大幅に弱含みとなっています。Oracle、Microsoft、BroadcomのCDSも同時に上昇しており、市場ではテクノロジー業界の債務リスクに対する警戒感が拡大しています。

AIのコンピューティングパワーが大きな刺激を受ける！Meta（META.US）が8,250億ドルの大型約束を発表、AIインフラの繁栄が市場を引き続き主導するか？

Meta Platformsの信用リスク指標は、人工知能への支出計画により過去最高値を記録

Meta株価が下落、投資家はMuseの成長と急増するAIコストの間でバランスを取っている

Metaの将来の賃貸および契約支出は約8,250億ドルであり、多くがAI運用能力のインフラに関係しています。

Meta Platformsの将来支出の総額は8250億ドルに上昇しました。

本日の米国市場の注目点は、雇用統計と決算発表が集中していることです。

Metaの2026年および2027年の契約コミットメントは、それぞれ458.5億ドルと1214.1億ドルが期限を迎えます。

Metaは2023年9月30日時点で4,545.2億ドルの取り消せない契約コミットメントを保有しています。

バンク・オブ・アメリカはMeta Platformsの目標株価を845ドルに引き上げました

カナダのスコシアバンクはMeta Platformsの目標株価を650ドルに引き上げました。

ゴールドマン・サックスはMeta(META.US)の第3四半期決算について、AIがコア事業を継続的に強化していると評価し、「買い」評価を維持しています。