Todos están enfocados en los chips de Nvidia, pero Jensen Huang ya ha desarrollado un “segundo pilar”

Mientras el mercado mantiene su mirada fija en los chips de IA de Nvidia, Jensen Huang ya ha construido silenciosamente un “segundo pilar” valorado en decenas de miles de millones de dólares. Este negocio de redes para centros de datos, que se estableció en 2020 mediante una adquisición estratégica, se ha convertido ahora en uno de los departamentos más rentables y de mayor crecimiento de Nvidia.

En tan solo unos años, el negocio de redes orientado a conectar centros de datos se ha convertido en el segundo motor de ingresos más grande de Nvidia, solo por detrás del negocio de cómputo. Según el último informe financiero de Nvidia, los ingresos de este departamento alcanzaron los 11.000 millones de dólares en el último trimestre fiscal, lo que supone un aumento interanual del 267%, y los ingresos anuales superaron los 31.000 millones de dólares.

Esta impresionante velocidad y escala de crecimiento ha remodelado directamente el panorama competitivo del mercado de equipos de redes. Kevin Cook, estratega senior de acciones de Zacks Investment Research, señaló que los ingresos trimestrales del negocio de redes de Nvidia ya superan la estimación anual de ingresos por redes de Cisco, un veterano gigante del sector.

La piedra angular de las “fábricas de IA”

El auge del negocio de redes de Nvidia se beneficia directamente del aumento de la demanda de procesamiento de IA. La matriz tecnológica de este departamento incluye NVLink, que conecta las GPU en racks de centros de datos, la plataforma de cómputo en red InfiniBand Switches, la plataforma Ethernet Spectrum-X de redes de IA y conmutadores ópticos co-empacados, entre otros.

Estas tecnologías, combinadas, constituyen toda la infraestructura necesaria para construir “fábricas de IA” (centros de datos dedicados al entrenamiento de modelos de IA).

Kevin Deierling, vicepresidente senior del negocio de redes de Nvidia, afirma: “La gente suele pensar que las redes solo sirven para conectar una impresora. Pero Jensen Huang dijo el primer día de la adquisición que el centro de datos es la nueva unidad de cómputo. La red no solo mueve pequeñas cantidades de datos entre nodos de cómputo, en realidad es la base.”

La visión de una adquisición de 7.000 millones de dólares

El punto de partida de este gran negocio fue la adquisición de la empresa israelí Mellanox por parte de Nvidia en 2020 por 7.000 millones de dólares. Deierling se unió a Nvidia a través de esta adquisición.

Al principio, Deierling no entendía del todo por qué Jensen Huang quiso comprar Mellanox en ese momento, pero ahora lo comprende. Poseer el negocio de redes permitió a Nvidia vender las GPU junto con la tecnología de red más adecuada.

“Cuando Jensen Huang adquirió Mellanox en 2020, vio que era la pieza que faltaba para convertir a las GPU en una solución completa”, afirma el analista Cook.

Además de su liderazgo tecnológico, el éxito del negocio de redes de Nvidia se debe también a su modelo comercial único. Deierling destacó que Nvidia vende estas tecnologías solo como soluciones integrales y no como componentes individuales, y las introduce en el mercado a través de socios.

“No puedo pensar en ninguna otra empresa que tenga nuestra capacidad de pila completa,” dice Deierling. “Hemos construido una pila de cómputo completa, totalmente integrada, y la llevamos al mercado a través de todos los socios.”

En la conferencia tecnológica Nvidia GTC del 16 de marzo, Nvidia consolidó aún más esta ventaja al lanzar una serie de actualizaciones de sistemas de red que incluyen la plataforma Rubin (que contiene seis nuevos chips), la plataforma Inference Context Memory Storage y conmutadores Spectrum-X Ethernet Photonics más eficientes.

“Las redes ya no son dispositivos externos para conectar impresoras u otros dispositivos de E/S lentos,” enfatizó Deierling. “Ahora son la base de la computadora. Antes, el backplane estaba dentro de la computadora. Hoy en día, la red es el backplane de las fábricas de IA; es extremadamente importante.”