Testimonio de Randall D. Guynn, Director de la División de Supervisión y Regulación, sobre la innovación

Presidente Steil, Miembro de rango Lynch y demás miembros del subcomité, gracias por la oportunidad de comparecer sobre el trabajo de la Junta de la Reserva Federal (la Junta) en innovación del sector financiero dentro de la División de Supervisión y Regulación.

La División de Supervisión y Regulación de la Reserva Federal está comprometida con facilitar la innovación en el sector financiero. La innovación responsable puede mejorar la experiencia del cliente, ampliar la oferta de productos, reducir costos, aumentar la disponibilidad de crédito y mejorar la eficiencia para bancos, empresas y consumidores por igual, apoyando en general el crecimiento económico. Una innovación prudente en los bancos también tiene el potencial de fortalecer la seguridad y solidez al permitir una mejor detección y mitigación de riesgos. Quizá lo más importante es que la innovación responsable permite a los bancos responder mejor a las necesidades cambiantes de sus clientes y disuadir la migración de actividades financieras hacia el sector no bancario, menos regulado. Por estas razones, bancos, reguladores y supervisores deben mantener una mentalidad abierta hacia la innovación y las tecnologías emergentes.

No obstante, la implementación de nuevos productos, servicios y tecnologías conlleva riesgos, y la Reserva Federal está comprometida con su misión de identificar y alentar a las empresas a mitigar cualquier riesgo que amenace su seguridad y solidez o la estabilidad del sistema financiero estadounidense. Nuestro deber principal como supervisores es identificar amenazas importantes para la seguridad y solidez o la estabilidad financiera lo antes posible, y promover o exigir una acción correctiva pronta, proporcional y eficaz también lo antes posible. Los examinadores actúan como árbitros en un partido de fútbol. Los bancos generalmente tienen libertad para elegir sus propios modelos de negocio y perfiles de riesgo. Pero cuando sus actividades ponen en peligro la seguridad y solidez o la estabilidad financiera, los examinadores muestran una tarjeta amarilla o roja en forma de observación supervisora, asunto que requiere atención, acción de cumplimiento u otra intervención supervisora, como se ilustra en la figura 1 del anexo de esta declaración. La innovación regulada y supervisada adecuadamente puede conducir a un sistema bancario más dinámico y en constante mejora que sirva mejor a todos los estadounidenses.

Una forma de lograr el equilibrio correcto entre fomentar la innovación y proteger la seguridad y solidez del sistema bancario es ser más transparentes y fomentar la retroalimentación pública. Lo hacemos cuando proponemos nuevas reglas, ya que la Ley de Procedimientos Administrativos nos exige dar aviso público y solicitar comentarios acerca de las nuevas reglas propuestas. Sin embargo, la mayoría de nuestra supervisión es oculta a la vista pública. Para obtener retroalimentación sobre nuestra supervisión, necesitamos levantar voluntariamente el telón para que más de nuestra supervisión sea visible al público, siempre protegiendo información sensible de competencia, información supervisora confidencial y otros datos que deben permanecer reservados.

El Vicepresidente de Supervisión y yo estamos profundamente comprometidos a hacer que nuestra supervisión sea más transparente y responsable ante el público. Demostramos ese compromiso al publicar en noviembre nuestra Declaración de Principios Operativos de Supervisión.

Lo demostramos nuevamente en enero al publicar los manuales operativos para la supervisión de las organizaciones bancarias más grandes y complejas, que anteriormente no eran públicos.

2

Seguiremos demostrando este compromiso publicando muchos otros manuales de procedimientos e instrucciones para el personal que anteriormente se mantenían confidenciales. De esta manera, ofreceremos al público más visibilidad sobre cómo supervisamos las organizaciones bancarias y solicitaremos su retroalimentación.

Aunque la promesa y el peligro exacto de la tecnología nueva es, por definición, desconocido, hoy quisiera centrarme en tres áreas emergentes: inteligencia artificial, activos digitales y asociaciones banco-fintech. Estas tecnologías probablemente serán las de mayor impacto en el sector bancario en el futuro inmediato.

Inteligencia Artificial
La inteligencia artificial (IA) ha existido en diversas formas durante algún tiempo, y el personal supervisor de la Reserva Federal ha monitoreado continuamente el uso de la misma por parte de los bancos. Muchas variantes de IA, como el aprendizaje automático, han sido utilizadas durante años, y los bancos suelen implementar estas capacidades maduras y probadas en sus empresas. Por ejemplo, algunas empresas emplean herramientas de aprendizaje automático para la detección y prevención de fraudes.

El uso de IA ha crecido notablemente en los últimos años en los bancos supervisados, que implementan tanto productos propios como de proveedores. La IA puede mejorar la eficiencia operativa, fortalecer capacidades de gestión de riesgos, generar nuevos contenidos y ofrecer nuevos análisis. Más recientemente, el potencial transformador de tecnologías de IA más recientes como la IA generativa y la IA agente ha impulsado la exploración en toda la industria. Muchas instituciones financieras han comenzado a implementar aplicaciones de IA generativa para probar funcionalidades limitadas en áreas como la síntesis de documentos y asistencia en codificación. Aunque la adopción de estas tecnologías suele limitarse a aplicaciones de bajo riesgo, esperamos tasas de adopción crecientes a medida que las aplicaciones útiles se expandan a áreas más estratégicas y se resuelvan los desafíos de implementación.

A pesar de los beneficios prometidos por la adopción de IA, es importante monitorear los riesgos continuamente. Las herramientas de IA pueden presentar retos de explicabilidad, operativos, de modelos y de datos. La complejidad y opacidad de estos sistemas también pueden plantear cuestiones de sesgo y privacidad. Aunque nuestras instituciones supervisadas suelen tener controles como prácticas sólidas de desarrollo, regímenes efectivos de pruebas y sistemas con revisión humana para gestionar riesgos de IA, las instituciones financieras deben implementar proactivamente políticas de gobernanza, gestión de riesgos y supervisión a medida que el uso de IA se vuelve más generalizado. Entender los casos de uso y metodologías específicos es esencial.

Para facilitar el despliegue de herramientas de IA, el personal supervisor de la Junta y los Bancos de la Reserva están trabajando para comprender mejor las tecnologías existentes y en desarrollo. Además de continuar monitoreando el uso de IA en los bancos, también estamos explorando posibles casos de uso para mejorar nuestra propia evaluación y supervisión del riesgo bancario. En particular, las herramientas de IA podrían ser útiles para mejorar la formación y preparación de los examinadores y para procesar grandes cantidades de datos provenientes de medios, llamadas de resultados y presentaciones públicas como parte de nuestra monitorización de las instituciones financieras. Dicho esto, aunque esperamos que estas herramientas sean una aportación útil e importante, el juicio y la toma de decisiones seguirán correspondiendo a los expertos en la materia.

Activos Digitales
La segunda área que me gustaría destacar son los activos digitales. Hemos observado avances en este ámbito que podrían ofrecer muchos beneficios para los bancos y sus clientes. Por ejemplo, los payment stablecoins y los depósitos tokenizados tienen el potencial de permitir pagos más rápidos y económicos. La tokenización también puede aportar flexibilidad en el liquidación, registro mejorado, automatización y otras ganancias de eficiencia.

La Reserva Federal ha tomado varias medidas para permitir mejor que los bancos interactúen con tecnologías de activos digitales. Recientemente nos aseguramos de que la evaluación de los riesgos de activos digitales sea parte de la supervisión normal y revocamos varias cartas supervisoras relacionadas con cripto.

En diciembre de 2025, también reemplazamos una declaración de política que imponía restricciones innecesarias a ciertos tipos de innovación con una destinada a facilitar la innovación responsable por parte de los bancos supervisados por la Junta.

4

Junto con nuestros colegas interinstitucionales, también hemos aclarado las consideraciones de gestión de riesgos en torno a la custodia de criptoactivos.

5

De cara al futuro, estamos considerando cómo brindar más claridad a los bancos involucrados en actividades de activos digitales. Recientemente aclaramos el tratamiento de capital de los valores tokenizados, por ejemplo.

6

También estamos colaborando con otros reguladores bancarios mientras desarrollamos regulaciones para implementar la GENIUS Act.

Relaciones con Terceros
Por último, quisiera hablar de nuestra estrategia respecto a las relaciones con terceros. Las asociaciones banco-fintech pueden proporcionar un canal para que bancos de todos los tamaños accedan a nuevas tecnologías. En particular, estas asociaciones pueden fomentar una competencia equitativa al permitir que los bancos comunitarios compitan con bancos más grandes que tienen más recursos para invertir en su propia tecnología. Las asociaciones banco-fintech también pueden ayudar a los bancos a desplegar productos o servicios rápidamente y de forma rentable, además de facilitar el acceso a nuevos mercados, fuentes de ingresos y clientes. Las asociaciones banco-fintech varían en cuanto a la oferta de productos, por lo que pueden adaptarse a diversos casos de uso. Por ejemplo, algunas ofrecen servicios de depósito tradicionales, mientras que otras se centran en pagos o préstamos.

Estas asociaciones pueden presentar riesgos complejos que requieren una gestión y supervisión acorde. Por ello es fundamental que los bancos comprendan sus riesgos y obligaciones legales, especialmente en lo relativo a cumplimiento con los consumidores, y que nosotros los supervisemos adecuadamente. Por nuestra parte, la Junta seguirá explorando opciones adicionales para garantizar que los bancos tengan claridad regulatoria y de supervisión en sus vínculos con terceros.

Finalmente, para apreciar plenamente los efectos beneficiosos de la innovación sobre el crecimiento económico y la prosperidad, los innovadores, los bancos y los reguladores deben entablar un diálogo constructivo para generar confianza y establecer una base sólida de trabajo. La divulgación pública por parte de la Reserva Federal desempeña un papel importante en nuestra comprensión de las funciones de las nuevas tecnologías, así como de los riesgos que pueden presentar para los bancos, el público y el sistema financiero en general. Durante el último año, la Junta organizó diversas conferencias públicas que incluyeron debates sobre innovación y el uso de nuevas tecnologías por parte de los bancos.

Eventos como estos facilitan interacciones útiles y necesarias entre partes interesadas y nos ayudan a perfeccionar nuestra supervisión y regulación.

Gracias. Espero sus preguntas.

Anexo

Figura 1: El continuo de acciones supervisoras

1. Véase Board of Governors of the Federal Reserve System, División de Supervisión y Regulación, "Declaración de Principios Operativos de Supervisión (PDF)", 29 de octubre de 2025. Volver al texto

2. Véase "Large Institution Supervisory Coordinating Committee (LISCC) Operating Manuals", enero de 2026. Volver al texto

3. Véase Board of Governors of the Federal Reserve System, "Federal Reserve Board anuncia la retirada de la guía para bancos relacionada con sus actividades de cripto-activos y tokens de dólar y cambios correspondientes en sus expectativas para estas actividades", nota de prensa, 24 de abril de 2025, y "Federal Reserve Board anuncia que cerrará su programa de supervisión de actividades novedosas y volverá a monitorizar actividades novedosas de los bancos a través del proceso supervisor normal", nota de prensa, 15 de agosto de 2025. Volver al texto

4. Véase Board of Governors of the Federal Reserve System, "Federal Reserve Board retira la declaración de política de 2023 y emite nueva declaración de política sobre el tratamiento de ciertos bancos supervisados por la Junta que facilita la innovación responsable", nota de prensa, 17 de diciembre de 2025. Volver al texto

5. Véase Federal Deposit Insurance Corporation, Board of Governors of the Federal Reserve System y Office of the Comptroller of the Currency, "Las agencias emiten declaración conjunta sobre consideraciones de gestión de riesgos para la custodia de cripto-activos", nota de prensa, 14 de julio de 2025. Volver al texto

6. Véase Federal Deposit Insurance Corporation, Board of Governors of the Federal Reserve System y Office of the Comptroller of the Currency, "Las agencias aclaran el tratamiento de capital para valores tokenizados", nota de prensa, 5 de marzo de 2026. Volver al texto

7. Véase, por ejemplo, las conferencias de la Junta de la Reserva Federal: Unleashing a Financially Inclusive Future (15 de julio de 2025); Integrated Review of the Capital Framework for Large Banks (22 de julio de 2025); la Conferencia de Bancos Comunitarios (9 de octubre de 2025); y la Conferencia de Innovación en Pagos (21 de octubre de 2025). Volver al texto